30.09.2024ВОСА Novabev Group. В повестке вопрос утверждения дивидендовВОСА АЛРОСА. В повестке вопрос

30.09.2024
ВОСА Novabev Group. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА АЛРОСА.
В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА Газпром нефти. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА ЕвроТранса. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА НОВАТЭКа.
В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА Селигдара.
В повестке вопрос утверждения дивидендов

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТНС энерго Воронеж за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТНС энерго Марий Эл за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТНС энерго Ростов-на-Дону за I полугодие 2024 г.

01.10.2024
Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов Авангарда за I полугодие 2024 г.

02.10.2024
Московская биржа опубликует объемы торгов за сентябрь 2024 г.

03.10.2024
Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов INARCTICA за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов Займера за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТНС энерго Кубань за I полугодие 2024 г.

04.10.2024
Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов Делимобиля за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов НКХП за I полугодие 2024 г., а также из нераспределенной прибыли за 2021

Продолжить чтение30.09.2024ВОСА Novabev Group. В повестке вопрос утверждения дивидендовВОСА АЛРОСА. В повестке вопрос

1 октября 2024 года на срочном рынке Московской биржи стартуют торги вечными фьючерсами (однодневным

1 октября 2024 года на срочном рынке Московской биржи стартуют торги вечными фьючерсами (однодневными контрактами с автопролонгацией) на акции Сбербанка и Газпрома. Это первые вечные фьючерсы на акции отечественных компаний на российском биржевом рынке.

Вечные контракты на акции откроют новый сегмент срочного рынка Московской биржи. Инструменты рассчитаны на самую широкую аудиторию: начинающие инвесторы смогут зарабатывать на изменении цены акций без их физической покупки, а профессиональные или институциональные инвесторы получат дополнительные возможности для расширения активных торговых стратегий и хеджирования портфелей бумаг.

Параметры новых инструментов:

торговый код контракта – SBERF и GAZPF;
котировка — в российских рублях за одну акций;
лот контракта – 100 акций;
шаг цены – 0,01 рубля;
стоимость шага цены – 1 российский рубль.
Подробнее на Московской бирже: https://www.moex.com/n73437

Продолжить чтение1 октября 2024 года на срочном рынке Московской биржи стартуют торги вечными фьючерсами (однодневным

Минфин России видит избыточные инвестиции в ряде крупнейших компаний РФ с государственным участием и

Минфин России видит избыточные инвестиции
в ряде крупнейших компаний РФ с государственным участием
из-за нежелания их менеджмента направлять деньги на дивиденды

Минфин России видит избыточные инвестиции в ряде крупнейших компаний РФ с государственным участием
из-за нежелания их менеджмента направлять деньги на дивиденды,
заявил заместитель министра финансов Алексей Моисеев, выступая на форуме “Международные бизнес-тренды: вызовы или новые возможности?”.

Хорошо бы услышать подобные заявления на более высоком уровне, чем зам. министра финансов.

Вероятно,
Газпром всё-таки будет платить дивиденды за 2024г.
(там более, если для Газпрома всё-таки, будет отменён налог на добычу полезных ископаемых ы 2025г.

РОССИЯ РАССМАТРИВАЕТ ВОЗМОЖНОСТЬ ОТМЕНЫ НАЛОГА НА ДОБЫЧУ ПОЛЕЗНЫХ ИСКОПАЕМЫХ ДЛЯ ГАЗПРОМА В 2025 ГОДУ

Продолжить чтениеМинфин России видит избыточные инвестиции в ряде крупнейших компаний РФ с государственным участием и

Чем снижение ставки ФРС отличается от предыдущих. Почему это важно для российского рынкаМногие опаса

Чем снижение ставки ФРС отличается от предыдущих.
Почему это важно для российского рынка

Многие опасаются снижения ставок и приводят статистику, что предыдущие снижения связаны с обвалами рынка.

Насколько оправданны ожидания падения и страхи, связанные с резким снижением ставки ФРС?

За последние 30 лет было 4 цикла снижения ставки.
Причина предыдущих снижений ставки была в проблемах в экономике.

1.
С октября 1990 по октябрь 1991 года ставка была снижена с 8,1% до 5,2%;
2.
С декабря 2000 по декабрь 2001 ставка была снижена с 6,4% до 1,8%
3.
С июля 2007 по июль 2008 года ставка была снижена с 5,25% до 2%
4.
С июля 2019 по июль 2020 года ставка была снижена с 2,4% до 0%.

Сейчас экономика США растёт выше ожиданий.
Напомню.
Экономика США во втором квартале 2024 года выросла на 3%, следует из пересмотренных данных Министерства торговли США.
Повышение первой оценки, которая предполагала рост на 2,8%, объясняется обновлением данных о потребительских расходах.
В апреле—июне они увеличились на 2,9%, а не на 2,3%

И на фоне оптимизма в экономике,
ещё и снижение ставки.
Напоминаю,
ФРС 18 сентября снизили ставку на 0,5% и вероятно, снизят на 0,5% до конца 24г.
(в 24г осталось 2 заседания: 7 ноября и 18 декабря.

ФРС 18 сентября снизила ставку на 0,5%
За снижение ставки на 50 б.п.
проголосовали все члены FOMC,
кроме Мишель Боуман,
выступившей за снижение на 25 б.п.

Пока хедж фонды по уши в лонгах на S&P500.
А пессимизм — у мелких участников рынка (non reportable).
Т.е. пока позитив.

Для российского рынка это важно, т.к. у S&P500 сильная положительная корреляция с индексом Мосбиржи.
Коэффициент корреляции S&P500
с 1 июля 2022г по сегодня по дневным по ценам закрытия = 0,82

Продолжить чтениеЧем снижение ставки ФРС отличается от предыдущих. Почему это важно для российского рынкаМногие опаса

Снижение ставок: как в мире и как в РоссииЧто дальшеСтавки важны для фондового рынка (низкие ставки

Снижение ставок:
как в мире и как в России
Что дальше

Ставки важны для фондового рынка (низкие ставки = позитив),
ожидание снижения ставки = рост «тел» длинных ОФЗ

Напоминаю,
ФРС 18 сентября снизили ставку на 0,5% и вероятно, снизят на 0,5% до конца 24г.
(в 25г осталось 2 заседания: 7 ноября и 18 декабря.

ФРС 18 сентября снизила ставку на 0,5%
За снижение ставки на 50 б.п.
проголосовали все члены FOMC,
кроме Мишель Боуман,
выступившей за снижение на 25 б.п.

ЕЦБ снизил ставку уже 2 раза (по 0,25%).

В России пока наоборот:
13 сентября +1%, текущая ставка 19%.

Прогноз аналитического управления Сбера
(на основании этого прогноза, Сбер устанавливает ставки по вкладам)

ВЫВОД
МЫ В НАЧАЛЕ ЦИКЛА СНИЖЕНИЯ СТАВОК МИРОВЫМИ ЦБ.
Основные риски в России связаны с СВО.
История военных экономик показывает, что страны — участники боевых действий девальвировали валюты
(печатали деньги для финансирования военной экономики)

Долгосрочные прогнозы — это «пальцем в небо».
Пока выгодны вклады, накопительные счета, облигации

Снижение ставок:
как в мире и как в России
Что дальше

Ставки важны для фондового рынка (низкие ставки = позитив),
ожидание снижения ставки = рост «тел» длинных ОФЗ

Напоминаю,
ФРС 18 сентября снизили ставку на 0,5% и вероятно, снизят на 0,5% до конца 24г.
(в 25г осталось 2 заседания: 7 ноября и 18 декабря.

ФРС 18 сентября снизила ставку на 0,5%
За снижение ставки на 50 б.п.
проголосовали все члены FOMC,
кроме Мишель Боуман,
выступившей за снижение на 25 б.п.

ЕЦБ снизил ставку уже 2 раза (по 0,25%).

В России пока наоборот:
13 сентября +1%, текущая ставка 19%.

Прогноз аналитического управления Сбера
(на основании этого прогноза, Сбер устанавливает ставки по вкладам)

ВЫВОД
МЫ В НАЧАЛЕ ЦИКЛА СНИЖЕНИЯ СТАВОК МИРОВЫМИ ЦБ.
Основные риски в России связаны с СВО.
История военных экономик показывает, что страны — участники боевых действий девальвировали валюты
(печатали деньги для финансирования военной экономики)

Долгосрочные прогнозы — это «пальцем в небо».
Пока выгодны вклады, накопительные счета, облигации

Продолжить чтениеСнижение ставок: как в мире и как в РоссииЧто дальшеСтавки важны для фондового рынка (низкие ставки
Подробнее о статье Снижение ставок: как в мире и как в РоссииЧто дальшеСтавки важны для фондового рынка (низкие ставки

Дефицит юаней сохраняется.И третью неделю — отрицательный фандинг в вечном юанеwww.moex.commsnru-rus

Дефицит юаней сохраняется.
И третью неделю — отрицательный фандинг в вечном юане
www.moex.com/msn/ru-rusfar

Соответственно,
пока выгодно лонговать юань:
фандинг пока отрицательный.
Т.е. в 19ч начисляется тем, кто в лонге вечного юаня.

Продолжить чтениеДефицит юаней сохраняется.И третью неделю — отрицательный фандинг в вечном юанеwww.moex.commsnru-rus
Подробнее о статье Дефицит юаней сохраняется.И третью неделю — отрицательный фандинг в вечном юанеwww.moex.commsnru-rus

Дивидендная доходностьВ %Расчет аналитического отдела SBER CIBУдивительно, что аналитики забыли (заб

Дивидендная доходность
В %

Расчет аналитического отдела SBER CIB

Удивительно, что аналитики забыли (забили) про Сургут пр., самая высокая див.дох. именно у Сургут пр.

Продолжить чтениеДивидендная доходностьВ %Расчет аналитического отдела SBER CIBУдивительно, что аналитики забыли (заб
Подробнее о статье Дивидендная доходностьВ %Расчет аналитического отдела SBER CIBУдивительно, что аналитики забыли (заб

ФРС снизила ставку на 0,5%За снижение ставки на 50 б.п. проголосовали все члены FOMC, кроме Мишель Б

ФРС снизила ставку на 0,5%

За снижение ставки на 50 б.п.
проголосовали все члены FOMC,
кроме Мишель Боуман,
выступившей за снижение на 25 б.п.

МЫ В НАЧАЛЕ ЦИКЛА СНИЖЕНИЯ СТАВОК МИРОВЫМИ ЦБ.
Россия пока идёт своим путём

Продолжить чтениеФРС снизила ставку на 0,5%За снижение ставки на 50 б.п. проголосовали все члены FOMC, кроме Мишель Б

Когда появится оптимизм у физических лиц. Как понять настроение рынкаНа сайте Мосбиржи есть информац

Когда появится оптимизм у физических лиц.
Как понять настроение рынка

На сайте Мосбиржи есть информация об открытых позициях физ.лиц и юр.лиц и
о количестве физических и юридических лиц в гонгах и в шортах.
https://www.moex.com/ru/derivatives/open-positions.aspx

Скачал данные, построил график.

Синий график, левая шкала — индекс Мосбиржи.
Красный график, правая шкала — % контрактов лонг у физических лиц на вечный фьючерс индекса Мосбиржи (IMOEXF).
Коэффициент корреляции % и индекса Мосбиржи минус 0,5.

Обратите внимание:
после пробития вниз 3000 по индексу РТС,
физические лица постепенно уменьшают лонги.
От 2600 индекс Мосбиржи пошёл вверх, но физ.лица продолжают уменьшать лонги (пессимизм).

ВЫВОД
Ключевой психологический уровень 3 000 по индексу Мосбиржи.
Думаю, когда индекс Мосбиржи пробьёт 3000 вверх,
будет возвращаться оптимизм к физическим лицам.

Продолжить чтениеКогда появится оптимизм у физических лиц. Как понять настроение рынкаНа сайте Мосбиржи есть информац
Подробнее о статье Когда появится оптимизм у физических лиц. Как понять настроение рынкаНа сайте Мосбиржи есть информац

Див.ожидания до 19 12 2024г.Расчёт по фьючерсам.Фьючерс дороже спота на ключевую ставку (КС).Отклоне

Див.ожидания до 19 12 2024г.

Расчёт по фьючерсам.

Фьючерс дороже спота на ключевую ставку (КС).
Отклонения — это или дивиденды, или неэффективность.
КС 19%.
Экспирация 19 12 2024

— Газпромнефть.
Отсечка 11 октября, дивиденд 51,96р. на акцию.
— Татнефть.
Отсечка 7 октября, дивиденд 38,20р.
— БСП об.
Отсечка 27 сентября, дивиденд 27,60р.

Неэффективность 16,41% в Сегежа
Выделил жёлтым.
Дивидендов не будет.
А вот доп. эмиссия 20% будет

Есть вероятность промежуточных дивидендов
(если будут дивиденды, то див. доходность будет выше, но вероятность не 100%):
Северсталь
НЛМК
Сургут пр.
Учитывая повышение налога на прибыль с 2025г с 20% до 25%,
компаниям выгодно будет показать высокую прибыль в 2024г.

Ждут дивиденды Лукойла
Отклонение 2%, но дивиденды в конце 2024г. будут выше.
Но будет ли отсечка до 19 декабря или после, пока не известно.

Список компаний,
от которых участники рынка не ждут дивиденды
(т.е. не ждут див. отсечку до 19 12 2024):
Газпром
Роснефть
Сургут об.
Сбер
ВТБ
ГМК Норникель
Магнит
МТС

Див.ожидания до 19 12 2024г.

Расчёт по фьючерсам.

Фьючерс дороже спота на ключевую ставку (КС).
Отклонения — это или дивиденды, или неэффективность.
КС 19%.
Экспирация 19 12 2024

— Газпромнефть.
Отсечка 11 октября, дивиденд 51,96р. на акцию.
— Татнефть.
Отсечка 7 октября, дивиденд 38,20р.
— БСП об.
Отсечка 27 сентября, дивиденд 27,60р.

Неэффективность 16,41% в Сегежа
Выделил жёлтым.
Дивидендов не будет.
А вот доп. эмиссия 20% будет

Есть вероятность промежуточных дивидендов
(если будут дивиденды, то див. доходность будет выше, но вероятность не 100%):
Северсталь
НЛМК
Сургут пр.
Учитывая повышение налога на прибыль с 2025г с 20% до 25%,
компаниям выгодно будет показать высокую прибыль в 2024г.

Ждут дивиденды Лукойла
Отклонение 2%, но дивиденды в конце 2024г. будут выше.
Но будет ли отсечка до 19 декабря или после, пока не известно.

Список компаний,
от которых участники рынка не ждут дивиденды
(т.е. не ждут див. отсечку до 19 12 2024):
Газпром
Роснефть
Сургут об.
Сбер
ВТБ
ГМК Норникель
Магнит
МТС

Продолжить чтениеДив.ожидания до 19 12 2024г.Расчёт по фьючерсам.Фьючерс дороже спота на ключевую ставку (КС).Отклоне
Подробнее о статье Див.ожидания до 19 12 2024г.Расчёт по фьючерсам.Фьючерс дороже спота на ключевую ставку (КС).Отклоне

Обзор банковского сектора за 2 кв и поквартальная динамика (аналитика на сайте ЦБ России). Личное мн

Обзор банковского сектора за 2 кв и поквартальная динамика (аналитика на сайте ЦБ России).
Личное мнение
(стараюсь читать между строк).

Базовый прогноз чистой прибыли
(выложил принтскрин)

На сайте ЦБ России вышла ежемесячная аналитика по банковскому сектору
https://cbr.ru/Collection/Collection/File/50640/analytical_review_bs-2024-2.pdf
37 страниц
Коротко про то, что ЦБ РФ отразил в отчёте и личное мнение.

Во 2 квартале — замедление чистой прибыли
Но Центробанк повысил прогноз по прибыли банков в 2024 году до 3,3-3,8 трлн рублей,
ранее прибыль прогнозировалась в 3,1-3,6 трлн рублей.

Коротко личное мнение.
Во 2 квартале у банков снижение динамики прибыли из-за укрепления рубля, падения ОФЗ и акций.
Поэтому придётся плавно опускать рубль, поднимать фонду, чтобы выйти на плановые показатели.

Подробнее
написал на
smart-lab
https://smart-lab.ru/blog/1061306.php

Продолжить чтениеОбзор банковского сектора за 2 кв и поквартальная динамика (аналитика на сайте ЦБ России). Личное мн
Подробнее о статье Обзор банковского сектора за 2 кв и поквартальная динамика (аналитика на сайте ЦБ России). Личное мн

Дефицит юаней сохраняется. Один из способов заработатьRUSFAR CNYДефицит сохраняетсяДанные за 13.09,з

Дефицит юаней сохраняется.
Один из способов заработать

RUSFAR CNY
Дефицит сохраняется

Данные за 13.09,
за 16.09
на сайте Мосбиржи почему — то нет

Источник:
www.moex.com/msn/ru-rusfar

Фонд денежного рынка на юань,
SBCN по дневным
(сегодня рост на 1,7%)

Дефицит юаней сохраняется.
Один из способов заработать

RUSFAR CNY
Дефицит сохраняется

Данные за 13.09,
за 16.09
на сайте Мосбиржи почему — то нет

Источник:
www.moex.com/msn/ru-rusfar

Фонд денежного рынка на юань,
SBCN по дневным
(сегодня рост на 1,7%)

Продолжить чтениеДефицит юаней сохраняется. Один из способов заработатьRUSFAR CNYДефицит сохраняетсяДанные за 13.09,з
Подробнее о статье Дефицит юаней сохраняется. Один из способов заработатьRUSFAR CNYДефицит сохраняетсяДанные за 13.09,з

ЯНДЕКСНАПОМИНАЮ о ребалансировке индексов Мосбиржи писал ещё 6 сентября и выделял Сур пр иЯндексhttp

ЯНДЕКС

НАПОМИНАЮ
о ребалансировке индексов Мосбиржи писал ещё 6 сентября и выделял
Сур пр и
Яндекс
https://t.me/OlegDTrading/5161

Продолжить чтениеЯНДЕКСНАПОМИНАЮ о ребалансировке индексов Мосбиржи писал ещё 6 сентября и выделял Сур пр иЯндексhttp
Подробнее о статье ЯНДЕКСНАПОМИНАЮ о ребалансировке индексов Мосбиржи писал ещё 6 сентября и выделял Сур пр иЯндексhttp

16.09.2024ГОСА Ростелекома. В повестке вопрос утверждения дивидендовПоследний день для попадания в р

16.09.2024
ГОСА Ростелекома. В повестке вопрос утверждения дивидендов

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТГК-14 за I полугодие 2024 г.

18.09.2024
ВОСА БСП. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА Черкизово. В повестке вопрос утверждения дивидендов

19.09.2024
ВОСА Татнефти. В повестке вопрос утверждения дивидендов

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов Диасофта за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ФосАгро за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов Яндекса за I полугодие 2024 г.

20.09.2024
ВОСА Авангард. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА ТНС Марий Эл. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА ТНС энерго Воронеж. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА ТНС энерго Ростов-на-Дону. В повестке вопрос утверждения дивидендов

24.09.2024
ВОСА НКХП. В повестке вопрос утверждения дивидендов

25.09.2024
ВОСА INARCTICA. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА Делимобиль. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА Займер. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА ТНС энерго Кубань. В повестке вопрос утверждения дивидендов

26.09.2024
Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов Ашинского метзавода за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов Ростелекома за 2023 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов Черкизово за I полугодие 2024 г.

27.09.2024
ВОСА ММК. В повестке вопрос утверждения дивидендов

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов БСП за I полугодие 2024 г.

30.09.2024
ВОСА Novabev Group. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА АЛРОСА. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА Газпром нефти. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА ЕвроТранса. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА НОВАТЭКа. В повестке вопрос утверждения дивидендов

ВОСА Селигдара. В повестке вопрос утверждения дивидендов

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТНС энерго Воронеж за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТНС энерго Марий Эл за I полугодие 2024 г.

Последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов ТНС энерго Ростов-на-Дону за I полугодие 2024 г.

Продолжить чтение16.09.2024ГОСА Ростелекома. В повестке вопрос утверждения дивидендовПоследний день для попадания в р

Какие компании выигрывают от высокой ключевой ставки и от плавного снижения рубляДрузья,Основные акц

Какие компании выигрывают
от высокой ключевой ставки и
от плавного снижения рубля

Друзья,

Основные акции в моих портфелях
(поэтому опережение индекса полной доходности Мосбиржи на 11% с начала 2024г.)

1
СУРпр.
Див.6% + 45 коп. с каждого рубля роста курса доллара.

2
Лукойл
95% FCF на дивиденды, отрицательный долг 700 млрд.р. в валюте (кубышка)

3
Мосбиржа
Бенифициар высоких ставок (средства клиентов под близкий к КС %)
Рентабельность как IT (33%),
по мультипликаторам средняя оценка по рынку (значительно дешевле, чем IT).

4.
Татнефть
Долг около 0.
В текущей системе налогообложения,
80% налога с каждого доллара выше указанной минимальной цены.
Поэтому выгодна высокая степень нефтепереработки.

Предлагаю ВАМ продолжить список

Продолжить чтениеКакие компании выигрывают от высокой ключевой ставки и от плавного снижения рубляДрузья,Основные акц

Прогноз динамики ставки от Сбера Кто выигрывает от высокой ставкиМнение аналитического управления Сб

Прогноз динамики ставки от Сбера
Кто выигрывает от высокой ставки

Мнение аналитического управления Сбербанка

В связи с прогнозами своих аналитических отделов,
крупные банки подняли в сентябре ставки по вкладам.

Думаю,
интересны краткосрочные прогнозы.
А долгосрочные будут ещё десятки раз корректировать под текущую ситуацию.

Выигрывают от высокой ставки
те, кто держат
— Сургут пр (кубышка 6 трлн руб., 80% кубышки- в валюте),
— Лукойл (кубышка, отрицательный долг около 700 млрд руб. в валюте),
— Мосбиржа (размещают чужие деньги, ГО и др., под высокую ставку).

Конечно, выигрывают
вкладчики (вклады, накопительные счета),
держатели фондов денежного рынка,
держатели облигаций.

Продолжить чтениеПрогноз динамики ставки от Сбера Кто выигрывает от высокой ставкиМнение аналитического управления Сб
Подробнее о статье Прогноз динамики ставки от Сбера Кто выигрывает от высокой ставкиМнение аналитического управления Сб

Конец содержимого

Страниц для загрузки больше нет

Новые записи
Предыдущие записи