✅ Чего ожидать от российского рынка акций в ноябре?
❗️Индекс Мосбиржи в октябре не смог подтвердить развитие среднесрочного восходящего тренда и остался ниже 2900 пунктов, взяв курс на годовой минимум 2512 пунктов.
📌 Таким образом, при положении индикатора ниже 2900 пунктов можно говорить о преобладании медвежьего тренда с рисками развития снижения с целью как минимум 2450 пунктов (нижняя полоса Боллинджера графика).
📌 Российскому фондовому рынку предстоит провести ноябрь в ожидании новых ужесточений денежно-кредитной политики ЦБ РФ на заседании в декабре, что представляет собой основной понижательный риск для акций, продолжающих терять привлекательность по сравнению с депозитами и облигациями.
📌 ЦБ РФ на октябрьском заседании дал понять, что не устанавливает определенного лимита по росту ключевой ставки и намерен бороться с высокой инфляцией (для чего, впрочем, могут быть применены новые инструменты), не давая рынкам надежды на скорое смягчение монетарных условий.
🔥 На этом фоне индекс Мосбиржи может опуститься ниже 2500 пунктов, но в то же время получить техническую поддержку при достижении новых локальных минимумов и приступить к восходящей коррекции.
📌 В России продолжится сезон квартальных отчетностей, а также рекомендаций по промежуточным дивидендам за 9 месяцев, с которыми уже торгуются такие компании как HeadHunter, Полюс, Лукойл, SFI, ТКС Холдинг, Северсталь, Инарктика, Whoosh.
📌 Объявления о промежуточных выплатах ждут, в частности, от Роснефти, Татнефти и Транснефти, при этом дивидендные ожидания также могут активизироваться по более широкому кругу компаний с расчетом на итоговые выплаты за 2024 год, например, по одному из фаворитов российского банковского сектора Сбербанку.
📌 Кроме этого на предстоящей неделе инвесторы будут также реагировать и на итоги президентских выборов в США. На данный момент Дональд Трамп скорее представляется более дружественным для РФ кандидатом, нежели Камала Харрис, которая, вероятно, продолжит политику текущего президента Байдена.
📌 Россия, однако, может столкнуться с рисками новым санкций в контексте политики отказа от доллара, которую не поддерживает Трамп. Рубль, в то же время, сохраняет курс на постепенное ослабление, потенциал которого может быть ограничен ближайшими психологически важными значениями: 14 рублей по юаню, 100 руб. по доллару и 110 по евро.
❗️Юань против рубля остается в среднесрочном восходящем тренде с рисками развития роста к пику 2023 года 14,03 рубля, у которого может столкнуться с фиксацией прибыли. Ближайшее же сопротивление для китайской валюты расположено у 13,70 руб. При этом сигналом в пользу потенциальной смены тренда на нисходящий, станет стабилизация юаня ниже 13,30 рублей.
🔥 Консенсус-прогноз на ноябрь:
🇷🇺 Мосбиржа: 2500 пунктов
🇷🇺 РТС: 820 пунктов
🇺🇸 Доллар: 99,5 рублей
🇪🇺 Евро: 108,5 рублей
🇨🇳 Юань: 13,80 рублей
🛢 Нефть: 85 долларов
Чего вы ожидаете от российских акций на предстоящей неделе?
■ Роста ❤️
■ Падения 😢
■ Будет боковик🔥