Электросетевые компании: обновление прогнозов. Россети Центр (MRKC), Урал (MRKU) и, возможно, Северо-Запад (MRKZ) — лидеры по прогнозной дивидендной доходности и потенциалу роста до справедливой цены. #аналитика
Сильные результаты электросетевых компаний (дочек Россетей) за первое полугодие 2025 показывают, что они, вероятно, смогут исполнить амбициозные бизнес-планы с рекордными дивидендами. При этом наиболее сильные финансовые отчеты еще впереди, т.к. рекордный за 10 лет рост тарифов начался с 1 июля 2025.
По мнению источника РДВ, рыночные цены акций ряда сетевых компаний еще не отражают эффект индексации тарифов, поэтому ралли в акциях сетевых компаниях может продолжиться по крайней мере до публикации результатов 3-го квартала 2025 (в конце октября) или публикаций актуализированных бизнес-планов (во второй половине ноября).
Сетевые компании остаются лидерами рынка РФ по ожидаемой дивидендной доходности. Например, дивидендная доходность Россети Центр (MRKC) по итогам 2025 года может составить 18.6%, а за следующие 4 года — 100% (и это прогнозы из бизнес-плана самой компании).
Россети Центр (MRKC), Урал (MRKU) и, возможно, Северо-Запад (MRKZ) — лидеры по прогнозной дивидендной доходности и потенциалу роста до справедливой цены.
Подробнее в следующих постах.