Наша с вами фундаментальная аналитика РДВ снова побеждает.В 2020 году РДВ опубликовали расчёт справе

🏆 Наша с вами фундаментальная аналитика РДВ снова побеждает.

В 2020 году РДВ опубликовали расчёт справедливой цены по акциям Детский мир (DSKY). По модели источника, справедливая цена акций DSKY составляла 70 рублей, рыночная цена на тот момент была 120 рублей за акцию.

Сегодня, спустя три года, Совет директоров Детского мира вынес на собрание акционеров вопрос о ликвидации ПАО. Текущая цена акций составляет 64.70 рублей за акцию.

❗️ Краткосрочно биржевые цены могут отличаться от справедливых. Однако в долгосрочной перспективе справедливая цена и фундаментальная аналитика всегда побеждает.

👉 Список российских компаний и справедливых цен от источников РДВ: putinomics.ru

@AK47pfl

Продолжить чтениеНаша с вами фундаментальная аналитика РДВ снова побеждает.В 2020 году РДВ опубликовали расчёт справе

Западный инвестфонд предложил выкупить акции Yandex N.V. у международных акционеров. Это не очень вы

Западный инвестфонд предложил выкупить акции Yandex N.V. у международных акционеров. Это не очень выгодно для российских акционеров. #мнение #государево_дело

Кейс Яндекса (YNDX) — большая проверка того, насколько государство серьёзно настроено по теме привлечения средств народа в быстрорастущие и технологические компании. Поэтому в кейсе Яндекса права держателей акций Яндекса на Мосбирже очень важно соблюсти, иначе будет провал всей идеи.

Сегодня британский инвестфонд Southey Capital, который фокусируется на торговле проблемными/неликвидными активами, предложил нерезидентам продать ей в зарубежной инфраструктуре акции Yandex N.V. по цене $11 — около 1000 рублей, около 40% цены на Мосбирже. 40%, скорее всего, цифра неслучайная, это совпадает с той ценой, которую, по требованию российского законодательства, можно предложить нерезидентам за российские активы (50% дисконта и ещё 10% налога в бюджет).

Почему западный фонд решил выкупить акции Яндекса? Две версии: либо Southey решил собрать крупный пакет и попытаться бороться за свои права, либо — наиболее вероятно — фонд просто собирает акции для кого-то из русских (условного «Потанина»).

Как это влияет на инвесторов на Мосбирже? Для миноритариев обе версии не особо выгодны. Чем меньше акций Яндекса у несговорчивых нерезов или «Потаниных», тем миноритариям в Москве лучше.

👉 Ранее: источники РДВ считают, что реструктуризация Яндекса начнётся в ближайшие 1-2 месяца https://t.me/AK47pfl/16710

@AK47pfl

Продолжить чтениеЗападный инвестфонд предложил выкупить акции Yandex N.V. у международных акционеров. Это не очень вы

Подслушано РДВ: VK (VKCO) может стать владельцем 28% акций Ozon (OZON). Источник РДВ считает, что сл

⚡️⚡️⚡️ Подслушано РДВ: VK (VKCO) может стать владельцем 28% акций Ozon (OZON). Источник РДВ считает, что слух может оказаться правдой, в этом случае капитализация ВК вырастет на 62%. #подслушано_РДВ

ВКонтакте может выкупить долю Baring Vostok в Ozon, обсуждается на рынке. Размер доли составляет 27.7%.

Выкуп ВК доли в Ozon у Baring Vostok с дисконтом Правкомиссии 50% будет означать переоценку пакета на балансе ВК на 88.5 млрд рублей. Это добавляет +62% в оценку акций VK.

Что говорит о вероятности такого сценария:
1. Сообщения СМИ. Цитата: Кремль не хотел бы, чтобы ценный актив [27.7% акций Ozon] достался российским менеджерам Baring Vostok. На него есть другие, более подходящие с точки зрения Администрации президента претенденты.
2. Сильное лобби ВК. Глава ВК — Владимир Кириенко, крупнейший акционер — Газпром Медиа.

Источник РДВ считает, что VK станет одним из главных бенефициаров президентской кампании и передела иностранных активов в РФ. Если ВК получит пакет Baring Vostok в Ozon с дисконтом, капитализация ВК может увеличиться на 62%.

@AK47pfl

Продолжить чтениеПодслушано РДВ: VK (VKCO) может стать владельцем 28% акций Ozon (OZON). Источник РДВ считает, что сл

Главное к открытию пятницы (12.01):#брифинг Значение индекса ЖиС: 65 (жадность). Подробнее об индекс

Главное к открытию пятницы (12.01):
#брифинг

📌 Значение индекса ЖиС: 65 (жадность). Подробнее об индексе здесь.

📍 88.4 ₽/$, 12.4 ₽/¥, 78.8 $/барр., фьючерс на индекс Мосбиржи: +0.13%
📍 США и Великобритания нанеcли удар по Йемену в отместку за нападения на Красном море. Нефть на этом событии показала рост в +2%.
📍 Объем торговли КНР с Россией в 2023 году вырос на 26.3%, до рекордных $240.11 млрд.
📍 События сегодня: (1) РФ: потребинфляция CPI за декабрь (19:00мск). (2)

📈Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

@AK47pfl

Продолжить чтениеГлавное к открытию пятницы (12.01):#брифинг Значение индекса ЖиС: 65 (жадность). Подробнее об индекс

Рынок жилья крупнейший потребительский рынок, на котором пока ещё нет лидера. Рано или поздно кто-т

Рынок жилья — крупнейший потребительский рынок, на котором пока ещё нет лидера. Рано или поздно кто-то подберёт к этому рынку ключи и станет на нём крупнейшим игроком. #аналитика #капитал_и_технологии

Жильё — крупнейший потребительский рынок и класс активов в России:
1. Ежегодные расходы на жильё (приобретение первичного и вторичного жилья, аренда, проценты по ипотеке, ремонт и материалы, мебель, бытовая техника, услуги ЖКХ) составляют 25 трлн руб. Это больше, чем рынок продуктов питания, FMCG и др.
2. Жилая недвижимость — самый большой инвестиционный класс активов в стране: в частности в Московском регионе размер более $1 трлн. Это больше депозитов, облигаций или капитализации всех акций.

Жильё — растущий рынок с низкой цифровизацией без доминирующего игрока:
1. Фундаментальные тренды: (1) миграция населения в крупнейшие города страны, (2) улучшение жилищных условий по мере роста благосостояния общества.
2. Всё ещё низкий уровень цифровизации. Ещё не произошел переход на модель цифровых маркет-плейсов и готовых решений: еще не случилась ПропТех трансформация (как ФинТех в банках или РайдТех в такси)
3. Как и любой потребительский рынок, он тяготеет к консолидации крупнейших игроков — особенно параллельно с внедрением технологий и новых бизнес-моделей. Однако пока на нем нет явного лидера, как Яндекс в такси, Х5 и Магнит в продуктовых сетях, Ozon и WB в e-commerce.

Рано или поздно кто-то подберёт ключи к этому рынку и станет на нём крупнейшим игроком.

@AK47pfl

Рынок жилья — крупнейший потребительский рынок, на котором пока ещё нет лидера. Рано или поздно кто-то подберёт к этому рынку ключи и станет на нём крупнейшим игроком. #аналитика #капитал_и_технологии

Жильё — крупнейший потребительский рынок и класс активов в России:
1. Ежегодные расходы на жильё (приобретение первичного и вторичного жилья, аренда, проценты по ипотеке, ремонт и материалы, мебель, бытовая техника, услуги ЖКХ) составляют 25 трлн руб. Это больше, чем рынок продуктов питания, FMCG и др.
2. Жилая недвижимость — самый большой инвестиционный класс активов в стране: в частности в Московском регионе размер более $1 трлн. Это больше депозитов, облигаций или капитализации всех акций.

Жильё — растущий рынок с низкой цифровизацией без доминирующего игрока:
1. Фундаментальные тренды: (1) миграция населения в крупнейшие города страны, (2) улучшение жилищных условий по мере роста благосостояния общества.
2. Всё ещё низкий уровень цифровизации. Ещё не произошел переход на модель цифровых маркет-плейсов и готовых решений: еще не случилась ПропТех трансформация (как ФинТех в банках или РайдТех в такси)
3. Как и любой потребительский рынок, он тяготеет к консолидации крупнейших игроков — особенно параллельно с внедрением технологий и новых бизнес-моделей. Однако пока на нем нет явного лидера, как Яндекс в такси, Х5 и Магнит в продуктовых сетях, Ozon и WB в e-commerce.

Рано или поздно кто-то подберёт ключи к этому рынку и станет на нём крупнейшим игроком.

@AK47pfl

Продолжить чтениеРынок жилья крупнейший потребительский рынок, на котором пока ещё нет лидера. Рано или поздно кто-т

Российские металлурги могут вернуться к выплате дивидендов уже в 2024 году, как и прогнозировал исто

⚡️⚡️⚡️ Российские металлурги могут вернуться к выплате дивидендов уже в 2024 году, как и прогнозировал источник РДВ. Самую высокую дивдоходность может дать ММК (MAGN). #шок_новости #цифры

Баланс кэша российских металлургов, в % капитализации:
1. ММК (MAGN) 25%
2. Северсталь (CHMF) 24%
3. НЛМК (NLMK) 14%

#MAGN #CHMF #NLMK
@AK47pfl

Продолжить чтениеРоссийские металлурги могут вернуться к выплате дивидендов уже в 2024 году, как и прогнозировал исто

Главное к открытию четверга (11.01):#брифинг Значение индекса ЖиС: 63 (жадность). Подробнее об индек

Главное к открытию четверга (11.01):
#брифинг

📌 Значение индекса ЖиС: 63 (жадность). Подробнее об индексе здесь.

📍 89.3 ₽/$, 12.4 ₽/¥, 77.2 $/барр., фьючерс на индекс Мосбиржи: -0.13%
📍 ЦБ РФ в январе-феврале в разы нарастит продажи валюты с текущих 0.9 миллиарда рублей в день, это поддержит курс рубля.
📍 США осенью возобновили импорт российской нефти впервые после марта 2022 года.
📍 События сегодня: (1) Лукойл (LKOH): заседание СД – обозначение задач на 2024 и подведение итогов 2023. (2) Европа: ежемесячный отчет ЕЦБ (12:00 мск).

📈Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

@AK47pfl

Продолжить чтениеГлавное к открытию четверга (11.01):#брифинг Значение индекса ЖиС: 63 (жадность). Подробнее об индек

Источник РДВ заранее проработал сценарии дивидендов Магнита (MGNT).Аналитические партнёры РДВ PFL Ad

🔥🔥🔥 Источник РДВ заранее проработал сценарии дивидендов Магнита (MGNT).

Аналитические партнёры РДВ PFL Advisors впереди брокеров и банков подготовили аналитику о том, какими могут быть дивиденды Магнита в 2024 году и далее: https://www.youtube.com/watch?v=8psvIcRET38

@AK47pfl

Продолжить чтениеИсточник РДВ заранее проработал сценарии дивидендов Магнита (MGNT).Аналитические партнёры РДВ PFL Ad

Дивидендный сюрприз в Магните (MGNT): компания может выплатить спецдивиденд в размере до 1500 рублей

🌟🌟🌟 Дивидендный сюрприз в Магните (MGNT): компания может выплатить спецдивиденд в размере до 1500 рублей на акцию. #аналитика

Источник РДВ рассказал о позитивном сюрпризе в Магните: компания может выплатить спецдивиденд до 1500 рублей на акцию из прибыли, которую компания заработала на переоценке акций, выкупленных у нерезидентов.

Этот дивиденд может быть выплачен дополнительно к прогнозируемым источником 22-27% дивидендной доходности от основного бизнеса https://t.me/AK47pfl/16727

В случае, если спецдивиденд будет выплачен, дивидендная доходность акций Магнита за следующие 12 месяцев может составить от 42% до 49%.

@AK47pfl

Продолжить чтениеДивидендный сюрприз в Магните (MGNT): компания может выплатить спецдивиденд в размере до 1500 рублей

Магнит (MGNT): потенциальная дивдоходность 22-27% за следующие двенадцать месяцев. #аналитикаСегодня

🔥🔥🔥 Магнит (MGNT): потенциальная дивдоходность 22-27% за следующие двенадцать месяцев. #аналитика

Сегодня последний день для покупки акций Магнит с дивидендом 412.13 рублей. Это дивиденд за 2022 год.

Дивгэп будет закрыт быстро за счёт высоких будущих дивидендов, считает источник РДВ:
+800-1000 рублей дивиденда по итогам 2023 год
+440-550 рублей дивиденд за 9 месяцев 2024 года
Итого 1240-1550 дивидендов на акцию в течение 2024 года года.

С учётом дивиденда 412.13 рублей, дивидендная доходность акций Магнит может составить 22-27%.

@AK47pfl

Продолжить чтениеМагнит (MGNT): потенциальная дивдоходность 22-27% за следующие двенадцать месяцев. #аналитикаСегодня

Главное к открытию среды (10.01):#брифинг Значение индекса ЖиС: 63 (жадность). Подробнее об индексе

Главное к открытию среды (10.01):
#брифинг

📌 Значение индекса ЖиС: 63 (жадность). Подробнее об индексе здесь.

📍
89.78 ₽/$, 12.48 ₽/¥, 78.0 $/барр., фьючерс на индекс Мосбиржи: -0.2%
📍Экспортные поставки угля из России в октябре 2023 снизились почти на 5% к уровню аналогичного периода прошлого года до 16.8 млн т.
📍Всемирный банк повысил прогноз по росту российской экономики в 2024 г. до 1.3%.

📈Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

@AK47pfl

Продолжить чтениеГлавное к открытию среды (10.01):#брифинг Значение индекса ЖиС: 63 (жадность). Подробнее об индексе

Pre-IPO Самолет+ может увеличить цену акций Самолет (SMLT) на 510-1990 рублей. #аналитикаНа рынке об

🔥🔥🔥 Pre-IPO Самолет+ может увеличить цену акций Самолет (SMLT) на 510-1990 рублей. #аналитика

На рынке обсуждается информация о том, что pre-IPO сервиса Самолет+ может состояться уже в 2024 году.

Оценка сервиса на размещении, по информации источника Банксты, составляет 30-40 млрд рублей.

По мнению источника РДВ, оценка Самолет+ может быть значительно выше и составить около 117 млрд рублей. Ближайший аналог Самолет+ — китайский KE Holdings — торгуется по 5.2% GMV. При такой оценке Самолет+ может стоить 117 млрд рублей.

Таким образом, оценка Самолет+ на pre-IPO может составить 30-117 млрд рублей. Это от +510 до +1990 рублей в расчёте на одну акцию Самолета.

@AK47pfl

Продолжить чтениеPre-IPO Самолет+ может увеличить цену акций Самолет (SMLT) на 510-1990 рублей. #аналитикаНа рынке об

Главное к открытию вторника (09.01):#брифинг Значение индекса ЖиС: 64 (жадность). Подробнее об индек

Главное к открытию вторника (09.01):
#брифинг

📌 Значение индекса ЖиС: 64 (жадность). Подробнее об индексе здесь.

📍91.1₽/$,
12.7 ₽/¥, 76.1 $/барр., фьючерс на индекс Мосбиржи: -0.1%
📍НРД готовится оспаривать санкции в суде Евросоюза. Коллегия из пяти судей рассмотрит дело 23 января.
📍Экспорт СПГ в 2023 году снизился на 2% г/г.

📈Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

Продолжить чтениеГлавное к открытию вторника (09.01):#брифинг Значение индекса ЖиС: 64 (жадность). Подробнее об индек

Главное к открытию понедельника (08.01):#брифинг 91.1$, 12.6 , 77.8 $барр., фьючерс на индекс Мосбир

Главное к открытию понедельника (08.01):
#брифинг

📍
91.1₽/$, 12.6 ₽/¥, 77.8 $/барр., фьючерс на индекс Мосбиржи: +0.1%
📍 Китай ввел санкции против пяти компаний США за недавние продажи оружия Тайваню и заявил США протест.
📍Саудовская Аравия понизила отпускные цены на свою нефть на февраль для Азии, Европы, США.
📍 События сегодня: (1)Татнефть (TATN): последний день с дивидендом. (2)Тинькофф (TCSG): ВОСА по редомициляции с Кипра.

📈Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

Продолжить чтениеГлавное к открытию понедельника (08.01):#брифинг 91.1$, 12.6 , 77.8 $барр., фьючерс на индекс Мосбир

Отношение госдолга к ВВП в развивающихся странах в 2023 году. #цифры Кувейт 3.4% Россия 21.2% Казахс

Отношение госдолга к ВВП в развивающихся странах в 2023 году. #цифры

🇰🇼 Кувейт 3.4%
🇷🇺 Россия 21.2%
🇰🇿 Казахстан 23.4%
🇸🇦 Саудовская Аравия 24.1%
🇦🇪 ОАЭ 29.4%
🇹🇷 Турция 30.6%
🇵🇪 Перу 33.9%
🇻🇳 Вьетнам 34%
🇴🇲 Оман 38.2%
🇨🇱 Чили 38.4%
🇳🇬 Нигерия 38.8%
🇮🇩 Индонезия 39%
🇧🇩 Бангладеш 39.4%
🇬🇪 Грузия 39.6%
🇶🇦 Катар 41.4%
🇵🇱 Польша 49.8%
🇷🇴 Румыния 51%
🇲🇽 Мексика 52.7%
🇰🇷 Южная Корея 54.3%
🇨🇴 Колумбия 55%
🇵🇭 Филиппины 57.6%
🇹🇭 Таиланд 61.4%
🇭🇷 Хорватия 63.8%
🇲🇾 Малайзия 66.9%
🇸🇮 Словения 68.5%
🇭🇺 Венгрия 68.7%
🇲🇦 Марокко 69.7%
🇰🇪 Кения 70.2%
🇿🇦 ЮАР 73.7%
🇵🇰 Пакистан 76.6%
🇮🇳 Индия 81.9%
🇨🇳 Китай 83%
🇧🇷 Бразилия 88.1%
🇦🇷 Аргентина 89.5%
🇪🇬 Египет 92.7%
🇧🇭 Бахрейн 121.2%
🇬🇷 Греция 168%

Источники: IMF

@AK47pfl

Продолжить чтениеОтношение госдолга к ВВП в развивающихся странах в 2023 году. #цифры Кувейт 3.4% Россия 21.2% Казахс

События и тренды, за которыми нужно будет следить в 2024 году. Самое интересное из взглядов Financia

События и тренды, за которыми нужно будет следить в 2024 году. Самое интересное из взглядов Financial Times и из бизнес-трендов от The Economist с комментариями от РДВ. #РЦБ_в_мире

❗️Внимание, это западные взгляды.

ГЕОПОЛИТИКА

2024 — год выборов, 46% населения мира пойдет на выборы, в т.ч. выборы пройдут в трех крупнейших по числу жителей демократических странах мира: Индии, Индонезии и США. Выборы в США основная интрига, на бирже прогнозов Polymarket Трамп сейчас обходит Байдена.
Миграция населения — мировой тренд. После окончания ковидных ограничений миллионы людей по всему миру активно переселяются. Например, приток мигрантов в США в 2023 году был на 35% выше, чем в 2019 году, а число нелегальных иммигрантов превышает число легальных. Миграция может снизить зарплаты голубых воротничков и вместе с этим инфляцию. Но не все с этим согласны: правые / радикальные партии набирают голоса на Западе.
Расходы на оборону (войну?) продолжат расти по всему миру. США потратят на оборону $886 млрд. Треть стран НАТО планирует выйти на целевой уровень расходов на оборону в 2% ВВП, в т.ч. только что вступившая в альянс Финляндия (в 2024 году НАТО отмечает 75-летний юбилей).

МАКРОЭКОНОМИКА
Процентные ставки в долларах могут остаться высокими, особенно по долгосрочным облигациям. Особенно из-за фискальных расходов перед предстоящими президентскими выборами. Домохозяйства и бизнес в США успели набрать долгов по рекордно низким ставкам и пока от роста ставок не сильно пострадали (средняя ставка по ранее выданным ипотечным кредитам сейчас 3.75% при ставке ФРС 5.25-5.50%). А вот в развивающихся стран жертвы уже есть. На днях дефолтнула по долларовым бондам Эфиопия — 13-ая страна мира по числу жителей (107 млн человек).
Экономика Европы продолжит справляться без российских энергоносителей. Инфляция замедляется. А немецкие и французские акции на исторических максимумах.
• Запад продолжит негативить по поводу Китая. Инвесторы и спекулянты продолжат уходить. Китайские акции падают три года подряд. В 2023 году упали на 11% в долларах — худший результат среди развивающихся стран. Из Китая деньги перетекают в другие развивающиеся страны, среди бенефициаров чаще всего называют Индию, Индонезия, Мексику и Вьетнам.
Доллар под риском. 2022 год был (локальным?) пиком доллара: исторически после достижения локального пика доллар слабнет следующие 7 лет. Настораживают высокий бюджетный дефицит (~6% ВВП) и отношение долга к ВВП (~100%). Мир еще альтернативы, но их мало. Центральные банки многих стран выбирают золото, а анархисты — биткойн.

ОТРАСЛЕВЫЕ / ТЕХНОЛОГИЧЕСКИЕ ТРЕНДЫ
Мир продолжит стареть (уже 10% населения мира старше 65 лет, в РФ уже 16%, а к 2050-м годам будет больше 25%), а расходы на здравоохранение превысят 10% мирового ВВП. Мировой рынок таблеток превысит $1.6 трлн (почти как вся экономика РФ). В мире будет все больше не хватать медицинских работников. Будет создаваться все больше инновационных лекарств с помощью генетических технологий.
ИИ продолжит хайповать, однако реально генерировать выручку для своих создателей в 2024 году еще не начнет. В мире будет появляться все больше законодательства, регулирующего внедрение ИИ.
На подключаемые / электрические будет приходится уже 25% мировых продаж авто, более половины из них будет продано в Китае. Китай продолжит пересаживать мир на электромобили (в т.ч. и Россию).

@AK47pfl

Продолжить чтениеСобытия и тренды, за которыми нужно будет следить в 2024 году. Самое интересное из взглядов Financia

Яндекс (YNDX): справедливая цена акций 5055 рублей, потенциал роста +96%. #оценкаЯндекс фаворит ист

😊😇🙂 Яндекс (YNDX): справедливая цена акций 5055 рублей, потенциал роста +96%. #оценка

Яндекс — фаворит источников РДВ на 2024 год: https://t.me/AK47pfl/16710

@AK47pfl

Продолжить чтениеЯндекс (YNDX): справедливая цена акций 5055 рублей, потенциал роста +96%. #оценкаЯндекс фаворит ист

Конец содержимого

Страниц для загрузки больше нет