☺😊😇🙂 Яндекс (YNDX): справедливая цена 4685 рублей за акцию, потенциал роста +72%. #оценка
👉 Рост Яндекса ВЫШЕ консенсус-прогноза https://t.me/AK47pfl/16240
👉 Менеджмент планирует завершить реструктуризацию до конца года https://t.me/AK47pfl/16239
🔥🔥🔥 ЭКСКЛЮЗИВ: рост Яндекса выше консенсус-прогноза.
Источники РДВ подтверждают позитивный взгляд на Яндекс на фоне сильных результатов в 3кв23.
Справедливая цена акций 4685 руб., апсайд +73%
👉 https://t.me/AK47pfl/16212
🔥🔥🔥 ЭКСКЛЮЗИВ: Яндекс впервые прокомментировал ход реструктуризации — менеджмент планирует завершить её до конца года. #шок_новости
«Совет директоров Яндекса прикладывает все усилия для того, чтобы завершить процесс корпоративной реструктуризации. Завершены некоторые ключевые этапы подготовки к сделке.
В частности, владельцы акций класса А одобрили присоединение нескольких «дочек» к головной компании Yandex N.V., зарегистрированной в Нидерландах, — это нужно для подготовки к реструктуризации.
Яндекс также получил разрешение Правительственной комиссии по контролю за осуществлением иностранных инвестиций в Российской Федерации на внутреннюю реструктуризацию группы, она необходима для реализации сделки. Мы также продвигаемся по другим важным этапам плана корпоративной реструктуризации.»
👉 Отчётность Яндекса оказалась уже выложена на сайте 🤷♂️ https://yastatic.net/s3/ir-docs/financials/2023/3Q2023_RUS.pdf
Главное к открытию пятницы (27.10):
#брифинг
📌 Значение индекса ЖиС: 59 (спокойствие). Подробнее об индексе здесь.
📍 Курсы валют: 94.1 ₽/$ (+0.2%), 12.8 ₽/¥ (+0.5%).
📍 В правительстве разрабатывают список товаров, которые могут исключить из перечня изделий, облагаемых экспортной пошлиной.
📍 Директор департамента авиационной промышленности Минпромторга Анна Панина: на авиастроение и комплексную поддержку авиаотрасли в 2024–2026 годах выделят 107.9 млрд руб.
📍 События сегодня: (1) Банк России опубликует пресс-релиз с решением по ключевой ставке в 13:30 мск, пресс-конференция председателя Набиуллиной в 15:00 мск. (2) Яндекс (YNDX): финансовые результаты за 3кв2023.
📈Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot
Основная причина инфляции в России — недоверие к рублю. Чтобы его вернуть, видимо, нужен кнут. #оракул_рубля
Источник РДВ объясняет проблему недоверия к рублю на примере биткоина. Когда в биткоин не верят, он падает, например, с $30k до $10k. Все товары в биткоинах при этом подорожали в три раза — случилась инфляция.
В рубль и экономику России общество, особенно богатейшая его часть, не верит. Это видно, например, по оттоку капитала:
• За 10 лет отток капитала из России составил $720 млрд
• Из них на приобретение активов вне РФ направлено $590 млрд, на погашение долга $130 млрд
Сохранять капитал в России очень нужно, чтобы перестраивать экономику, особенно сейчас. В идеале — продавать сырьё за границу, а на вырученные деньги покупать там производящее оборудование, технологии и нанимать квалифицированные кадры.
Базово у властей есть два способа заманить капитал: кнут и пряник.
• Пряник — это высокие ставки, хороший инвестиционный климат… пробуем, особенно ставки, но результаты так себе.
• Видимо, будет кнут — налоги по прогрессивной шкале и ограничения на движение капитала.
Процесс уже начался. Например, привязанная к курсу пошлина на экспорт и требования по репатриации валютной выручки. Остальное, скорее всего, будет после выборов в марте.
👉 Каким будет новый экономический курс РФ и не пришло ли время менять руководство ЦБ и Минфина? Смотреть в новом видео РДВ: https://www.youtube.com/watch?v=EycvhEtBEWI
⚡️ Президент дал специальное разрешение Bonum Capital на совершение сделок с акциями Газпрома, Норникеля, ИнтерРАО и Лукойл. #шок_новости
Выпускают тех, кто купил у нерезидентов после начала СВО?
⚡️ Комментарий источника РДВ по дивидендам Лукойла (LKOH): «Дивиденд Лукойла за полный 2023 год будет около 1000 рублей, 13.6% дивдоходности к текущей цене. Это не плохо, но уже и не великолепно, с учётом того что на дивиденды уже направляется 100% свободного денежного потока.» #мнение
⚡️ Комментарий источника РДВ по дивидендам Лукойла (LKOH): «Дивидендная доходность в 6.1% с учётом того, что Лукойл платит по-максимуму, уже не выглядит круто. Например, Роснефть за 1 полугодие вероятно заплатит 5.3% при выплате 50% чистой прибыли, остальное инвестируется в развитие.» #мнение
🔥🔥🔥 Самолет (SMLT) в 4кв2023 собирается побить рекорд 3кв. Менеджмент подтверждает цель в 1 600 тыс. кв. м продаж за весь 2023 год. #аналитика #факты
Видимо, менеджмент видит уже по октябрьским цифрам, что даже после роста ключевой ставки продажи на первичке идут хорошо.
Первичный рынок, особенно массовый сегмент, на котором работает Самолет — бенефициар программ льготной ипотеки.
Цель на год 1600 кв. м
— по итогам 9м есть 973 тыс. кв. м.
— консолидация МИЦ даст примерно 100 тыс. кв. м
= Таким образом, продажи Самолёта без МИЦ в 4кв могут составить порядка 527 тыс. кв. м — на 25% больше, чем в рекордном 3кв2023.
Главное к открытию четверга (26.10):
#брифинг
📌 Значение индекса ЖиС: 71 (жадность). Подробнее об индексе здесь.
📍 Курсы валют: 93.9 ₽/$ (+0.6%), 12.8 ₽/¥ (+0.6%).
📍 Добыча газа в РФ в сентябре выросла на 2.5% г/г, до 47.83 млрд куб. м, при этом по итогам 9мес23 добыча снизилась на 5.7% г/г, до 474 млрд куб. м.
📍 Министр экономического развития Решетников: Доля нацвалют в торговле РФ и стран СНГ превышает 85%.
📍 События сегодня: (1) Госдума рассмотрит проект федерального бюджета на 2024-2026 годы в первом чтении. (2) Лукойл (LKOH): СД по дивидендам за 1п23.
📈Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot
В России стартовала конкуренция между регионами за китайских автопроизводителей. Как бы ни старался Москвич, очевидно, что на нашем рынке в ближайшие годы будут доминировать китайцы.
Европейские и американские конкуренты ушли, а российский автопроизводители просто не вытягивают.
Конкуренция будет, но она будет между самими китайцами. Только для начала им всем нужно понимать, где локализовать производство. Среди регионов в фаворе будут те, кто еще до санкций дружил с автопроизводителями и у которых есть готовая инфраструктура — это, например, Калуга, Нижний Новгород, Ленинградская и Московская области.
Другие субъекты тоже попробуют вступить в эту гонку. Только им нужно не только предложить китайцам все возможные региональные меры поддержки, но и договориться с Минпромторгом — чтобы тот проложил им дорогу к СПИК. Этот механизм Министерство одобрит, конечно, не всем. Раздавать льготы (читай государственные деньги) направо и налево сейчас непозволительная роскошь.
Московская область в этом вопросе решила сыграть по-крупному и на опережение. В дни поездки Путина в Китай губернатор Воробьев тоже был в Поднебесной. Там он встретился с несколькими автопроизводителями — с Huajing договорился строить завод по производству запчастей для прицепов, а крупнейшему Changan предложил тесное сотрудничество.
Пётр Крючков, вице-президент по стратегии застройщика Эталон (ETLN) в гостях у РДВ ТВ.
• Что будет с ценами на квартиры в 2024 году?
• 460 тысяч за квадратный метр в Москве — не перебор?
• Почему застройщики готовятся к отмене льготной ипотеки — и что будет с рынком, когда её отменят?
• …а также эксклюзивные детали о новой стратегии и дивидендах Эталона 👂
Смотреть 👉 https://www.youtube.com/watch?v=VnV5iRcC7W0
☺😊😇🙂 Банк Санкт-Петербург (BSPB): справедливая цена 182 рубля за акцию, угроза падения на 30%. #оценка
👉 Как правильно пользоваться справедливыми и таргет ценами источников РДВ https://t.me/AK47pfl/15133
Падение прибыли БСПб (BSPB): угроза коррекции акций. #аналитика
Даже в случае перехода на выплату 50% чистой прибыли, БСПб дивидендная доходность акций БСПб останется значительно ниже текущей ключевой ставки ЦБ:
• По текущей дивполитике в 20% чисто прибыли: 4% дивдоходности
• При выплате 30% чистой прибыли: 6% дивдоходности
• В случае перехода на 50% чистой прибыли — 10% дивдоходности
С учётом отсутствия подвижек к переходу на выплату 50% ЧП, справедливая цена акций БСПб, по модели источника, 182 руб./акцию, угроза падения 30%.
Падение прибыли БСПб (BSPB): угроза коррекции акций. #аналитика
ЦБ опубликовал оборотную ведомость за сентябрь, из которой видно, что чистая прибыль БСПб составила 2.1 млрд руб.
Месячная прибыль банка сократилась в 4 раза с июня по сентябрь (на фото) и вернулась на «нормальные» для банка уровни. В то же время акция банка стоит на 232% дороже, чем два года назад.
БСПб получал повышенную прибыль в 2022 и первом полугодии 2023 года за счёт того, что против других крупнейших банков были введены санкции. Однако в 2023 году БСПб сам попал под санкции — это означает, что период аномальных прибылей для банка закончился.
🔥 Сургутнефтегаз (SNGS) в ближайшее время опубликует отчёт за 3 квартал 2023, сообщил источник РДВ в компании. #шок_новости
☺😊😇🙂 Яндекс (YNDX): справедливая цена 4685 рублей за акцию, потенциал роста +81%. #оценка
Ранее Председатель Консультативного совета Яндекса по развитию экосистемы Александр Аузан:
👉 Я очень надеюсь, что до конца 23го года сделка <по реструктуризации Яндекса> будет завершена и Яндекс в 24 году будет работать как полноправная российская компания https://t.me/AK47pfl/16210
👉 Яндекс, сохранивший жизнеспособность, будет расти в разы, потому что он остался глобально конкурентоспособной компанией https://t.me/AK47pfl/16211
⚡️⚡️⚡️ Яндекс (YNDX) будет расти в разы — Председатель Консультативного совета Яндекса по развитию экосистемы Александр Аузан. #VIP_talk
Александр Аузан в эфире RTVI: «Экономическая борьба вокруг, и иногда неожиданные заявления, комментарии связаны с тем, что [Яндекс] это же очень вкусно. Всем понятно, что Яндекс, сохранивший жизнеспособность, он будет расти в разы, потому что он остался глобально конкурентоспособной компанией.»