PirogovLive — Страница 9 — WST Pro: быстрый поиск биржевой аналитики

На рынке евробондов все ещё встречаются оффера#мыслиуправляющегоНа фоне снижения курса доллара вновь

На рынке евробондов все ещё встречаются оффера

#мысли_управляющего

На фоне снижения курса доллара вновь есть долларовые сделки, которые выглядят лучше рублевых — длинные ОФЗ торгуются сейчас под 16% годовых, а средне корпораты под 11-12.5% в долларах.

Я считаю, что нормальный спред доходности рубль-доллар на долгосроке и среднесроке — около 7% годовых, поэтому доходность 9-10% в долларах является сейчас нормой.

Рассуждая в этой канве, покупал длинные бонды Газпрома для инвесторов в наши фонды — доходность была 12.7% на 5 лет. Конечно кто-то поспорит, что курс доллара от ЦБ завтра будет выгоднее, но я считаю. что курс — дело временное, а вот долларовые цены — это важно. Доллар же успеет вырасти.

Сделки все ещё встречаются то тут, то там — желающие могут их ловить. Евробонды — не всегда ликвидный рынок, поэтому торгуем их именно на фондах, например на Валютных Возможностях.

Продолжить чтение

Подробнее о статье На рынке евробондов все ещё встречаются оффера#мыслиуправляющегоНа фоне снижения курса доллара вновь

Газ продолжает газовать#мыслиуправляющегоЗапасы в хранилищах Европы снижаются быстрее чем 3 года наз

Газ продолжает газовать

#мысли_управляющего

Запасы в хранилищах Европы снижаются быстрее чем 3 года назад.

Жаль, конечно, что выгода Газпрома и Новатэка от этого лишь ограниченная нынче.

Но трейдерам приятно

Теперь думаю как бы не вышло аналогично с нефтью.

Единственный выход как я его вижу — это элемент конкуренции Китая и Европы за газ, и как следствие запуск Арктик СПГ2 Новатэка (Китаю в таком раскладе будет выгоден альтернативный поставщик и в общем-то фиолетово на санкции: Трамп и так их готовится утюжить).

Газ продолжает газовать

#мысли_управляющего

Запасы в хранилищах Европы снижаются быстрее чем 3 года назад.

Жаль, конечно, что выгода Газпрома и Новатэка от этого лишь ограниченная нынче.

Но трейдерам приятно

Теперь думаю как бы не вышло аналогично с нефтью.

Единственный выход как я его вижу — это элемент конкуренции Китая и Европы за газ, и как следствие запуск Арктик СПГ2 Новатэка (Китаю в таком раскладе будет выгоден альтернативный поставщик и в общем-то фиолетово на санкции: Трамп и так их готовится утюжить).

Продолжить чтение

Подробнее о статье Газ продолжает газовать#мыслиуправляющегоЗапасы в хранилищах Европы снижаются быстрее чем 3 года наз

Animal spirits#мыслиуправляющегосегодня на бирже ещё один дикий денек. По технике должны откатить ни

Animal spirits

#мысли_управляющего

сегодня на бирже ещё один дикий денек. По технике должны откатить ниже на 1-2%, но когда идет такой напор, может этого не будет или будет не сегодня.

Что логично делать в такой день:
— менять что выстрелило на то, что нет
— докупать акции, с которых фондировалась покупка (Полюс, Фосагро, Хедхантер итп) — ведь их просто продавали в пятницу, т.к. они не упали, чтобы купить что подешевле
— укреплять баланс (чем выше цены, тем безопаснее держать больше акций высокой капитализации и меньше — низкой)

Сейчас мы в периоде, когда лучшее — это «сидеть на своих руках» и дать рынку делать свое дело.

Продолжить чтение

Сделки вне рынка сегодня#IMOEXКто-то продал, а кто-то купил. Самые большие обороты — в НорникелеТорг

Сделки вне рынка сегодня

Кто-то продал, а кто-то купил. Самые большие обороты — в Норникеле

Торгую… чуть позже прокомментирую как идет день

Продолжить чтение

Подробнее о статье Сделки вне рынка сегодня#IMOEXКто-то продал, а кто-то купил. Самые большие обороты — в НорникелеТорг

Финальные Пироги года#мыслиуправляющегоГод подходит к концу. Я тут узнал, что уже более чем 135й вып

Финальные Пироги года

#мысли_управляющего

Год подходит к концу. Я тут узнал, что уже более чем 135й выпуск Пирогов! — более 2 лет программе. Спасибо за ваши просмотры!

Новый выпуск доступен по ссылкам:

YouTube https://youtu.be/q76Mo5vsNT4?si=1VPNQBD9q8jNZxhx

VK https://vkvideo.ru/video-165214162_456239170

Как и положено в такое время года инвестору, подвожу итоги и прикидываю диспозицию на 2025й:

• на сильнейшей стратегии (Indiana jones) год снова был прибыльный при убыточном рынке акций (как в 2022). Прибыль свыше 27%;

• я рад, что создал ИПИФ (Хеджфонд Героев), который идет также, как и стратегия Indiana Jones в нашем сервисе: мечта стала реальностью;

• разобрал для вас цели на 2025й год — впереди несколько хороших трендов (IMOEX, RTS, SPY, SILVER, Si)

• прокомментировал логику циклов: почему нужно идти против толпы и почему в российские акции не нужно инвестировать на 5 лет (выложу позже выступление с конференции PROFIT), а нужно торговать от макро и политики

В новом 2025 году у меня лично и у команды Героев большие планы на заработок на рынке — мы уже разбираем для клиентов идеи на будущее.

И приглашаем вас присоединиться к Invest Heroes — сервису для инвесторов, который даст вам конкретные рекомендации как справляться с рынком в прибыль.

‼️Акция на подписку действует до завтрашнего дня — скидки до 40%. Цены указаны уже с учетом скидок.

Продолжить чтение

Окей, это случилось. Что делать дальше#мыслиуправляющегоВчера я публично дал прогноз по ситуации пос

Окей, это случилось. Что делать дальше?

#мысли_управляющего

Вчера я публично дал прогноз по ситуации после ставки на эфире, но все меняется так быстро, что пора говорить о том, что дальше. Ставка 21% это хорошо и рост локально сильный, но как все понимают, нас ждет ещё много приключений и только на этих факторах до 3,900 IMOEX не вырастем.

Комментируя решение ЦБ, я бы назвал его рисковым:
— это проинфляционный сигнал, депозитная ставка до 20-21% может снизиться скоро, люди будут тратить больше денег
— эти траты катализируют импорт и может быть ещё одна волна девальвации
— что делать теперь при ускорении инфляции ЦБ в 1кв 2025? — повышать до 24% экстренно в феврале-марте?

Было бы более последовательно поднять уже до 22-23% и дать мягкий сигнал, а теперь доверие к словам ЦБ подорвано.

Тем не менее, результат есть (есть такие данные, что если ты не в рынке на 100% примерно 5 лучших дней из несколько лет, то теряешь до 50% от общей прибыли, и сегодня был как раз такой день), несмотря на вал критики, который я наслушался за последние 3 месяца:

1. Фонды УК ГЕРОИ с акциями сегодня прибавили 6-8% ✅

2. Стратегии сервиса Invest Heroes: Indiana Jones +7.8%
(+33.3% за год) и forrest gump +8.2% (-5.3% за год)

3. Думаю, что клиенты нашими решениями довольны.

Не буду говорить вам «я же говорил», но хочу сказать, что у нас с коллегами уже есть план, что делать дальше, как это все отыгрывать, с чем уйти в Новый Год. Пишу сейчас подробности нашим клиентам в подписке — invest-heroes.ru

Будем подсказывать, какие акции и облигации добирать, я уже написал разбор ситуации и примерные действия по нашим стратегиям, коллеги отвечают на вопросы.

Приглашаю всех желающих присоединиться — уже на протяжении почти 7 лет мы помогаем достойно работать с фондовым рынком и получать результат (и в 2022 году показали, как сделать прибыль, и в этом году Indiana jones снова прибыльна), что сегодня в очередной раз доказали.

Встретимся в сервисе (до 23 декабря скидки до -40%):
https://invest-heroes.ru/ — цены указаны уже с учетом скидок. С следующем году мы понизим скидки на 5-10%. Так что сейчас то самое время!

Отзывы о нас:
https://www.tbank.ru/reviews/company/invest-heroes/100696/

Что говорил вчера можете посмотреть в записи тут:
https://t.me/PirogovLive/10133

Всех с новогодним подарком от ЦБ! 💼

Продолжить чтение

Я же говорил, кто рок-н-рольщик #ROSN

Я же говорил, кто рок-н-рольщик 🤟

Продолжить чтение

Подробнее о статье Я же говорил, кто рок-н-рольщик #ROSN

Трамп блокирует финансирование#мыслиуправляющего #SPX #ratesВот то, о чем я говорил в Пирогах: Трамп

Трамп блокирует финансирование

#мысли_управляющего
#SPX #rates

Вот то, о чем я говорил в Пирогах: Трамп будет менять бюджет США, пытаясь срезать расходы

На практике это будет означать сокращение штата госуправления и возможно заморозку работы Правительства

В прежние годы большой дефицит бюджета и найм госструктур был одним из драйверов роста экономики США. В 2025 будет наоборот

Индекс S&P на наш взгляд (IH) еще не достиг своего пика в текущей фазе роста, но именно эта история с расходами претендует на роль фактора, который приведет к ощутимой коррекции рынка акций и росту облигаций.

Ближайший позитив от Трампа для S&P — это снижение корп. налогов

p.s.: также это перекликается и с позицией по Украине — расходы на нее будут обнулять, т.к. будут снижать расходы на оборону и социалку в США (и было бы странно при этом вкладывать по 100-200 млрд. в конфликт — наоборот, готовится расследование ФБР о том, сколько денег было украдено администрацией Зеленского)

Продолжить чтение

Подробнее о статье Трамп блокирует финансирование#мыслиуправляющего #SPX #ratesВот то, о чем я говорил в Пирогах: Трамп

А у вас молоко убежало OZON упал…!#OZONВ преддверии 2025 года сейчас завершается распродажа акций

А у вас ~~молоко убежало~~ OZON упал…!

В преддверии 2025 года сейчас завершается распродажа акций OZON фондами: т.к. расписка становится квальной, то ПИФы для неквалов кто не успел изменить инвест. декларацию и сделать там спец. оговорки, вынуждены продавать.

Я считаю, что эта вынужденная продажа — отличная возможность купить акции в районе 2350-2450Р за штуку, и тут есть 2 логики:

1. отскок и закрытие шортов под конец года
2. если уйти на редомициляцию, то высок шанс выйти из нее не ниже, а выше по рынку, так что не так уж страшно на часть позиции поморозиться (хотя стоимость денег нынче высока) — уровни в OZON крутые на недельках, потенциал роста на мой взгляд за пару лет может превысить 100%

Писал нашим клиентам 26 ноября, что жду этот расклад и поэтому ранее продавал рост в OZON. Подписчики, ждите возможный сигнал для покупки.

Продолжить чтение

Подробнее о статье А у вас молоко убежало OZON упал…!#OZONВ преддверии 2025 года сейчас завершается распродажа акций

Сделки вне стакана сегодня#мыслиуправляющегоЯндекс, Фосагро, Сургут, Полюс, Газпрнефть понимаю, одоб

Сделки вне стакана сегодня

#мысли_управляющего

Яндекс, Фосагро, Сургут, Полюс, Газпрнефть понимаю, одобряю

ГМК пока думается, что рано

Продолжить чтение

Подробнее о статье Сделки вне стакана сегодня#мыслиуправляющегоЯндекс, Фосагро, Сургут, Полюс, Газпрнефть понимаю, одоб

Заходим в конец декабря в похожей диспозиции#мыслиуправляющего- экспирация на носу- новый пик ставок

Заходим в конец декабря в похожей диспозиции

#мысли_управляющего

— экспирация на носу
— новый пик ставок, который всех напугал
— див отсечки и дивиденды впереди

Может повторим?)

P.S.: на самом деле, тут лишь делюсь с вами наблюдением. Рынок вчера был очень слабым, так что не удивлюсь, если до 20 числа его ещё задавят на 3%, к примеру… но оттуда точно уже будет проситься приличный отскок

Продолжить чтение

Подробнее о статье Заходим в конец декабря в похожей диспозиции#мыслиуправляющего- экспирация на носу- новый пик ставок

Свежие Пироги на ночь: акции для хороших мальчиков (и девочек) и для плохих#мыслиуправляющего Видео

Свежие Пироги на ночь: акции для хороших мальчиков (и девочек) и для плохих

#мысли_управляющего

Видео доступно по ссылкам:

YouTube https://youtu.be/pzWzMcSUx28?si=T5H23sSCRxkO456O

VK https://vk.com/video-165214162_456239168

Заметил, что на смене фона инвесторы бегают между «акциями мира» и «акциями войны»:

— первые это СБЕР, ЯНДЕКС, OZON, малыши итп
— вторые это Полюс, Роснефть, Лукойл, Фосагро, Сургут…

Т.к. рынок настраивается на 23% ставку и возможные переговоры, то как раз пора посмотреть из кого ваш портфель.

Позиционирование перед 20 января сейчас нейтральное, позитивный настрой стерт волатильностью, так что если рынок задумает на Трампе вырасти в январе, то такой рост будет взрывным, но бета акций будет очень отличаться.

Также разобрал тему энергоносителей: Байден собирается ввести новые санкции, зима холодная, и цены на энергоносители ползут выше. И как не парадоксально, и доллар.

> разобрал это для вас

Также по запросу зрителей осветил евробонды: как я и предупреждал, там сейчас просто нормальные цены, а покупать стоило в ноябре, до «навеса Минфина» — как всегда, когда все ждут наживы, нужно действовать на упреждение.

> пожалуй, темой остается TCSperp1, длинные бонды с доходностью выше 11% к погашению (это нормально конкурирует с 18% ОФЗ на тот же срок)

> помним, что новых евробондов не ждем, а в 2025 до $10 млрд. выгасится, так что дефицит бумаги будет расти

Сам я сейчас держу смешанный пул акций и фьючи на доллар (разбирал идею в предыдущем выпуске) с прицелом на продажу «оптимистичной» части в 1кв 2025 и долларов во 2кв 2025.

В общем, приятного просмотра и готовим для вас эфир 19 декабря в 19:30!

Продолжить чтение

Как торговать наш рынок#мыслиуправляющего#IMOEXРынок за несколько месяцев загнал инвесторов в такой

Как торговать наш рынок?

#мысли_управляющего
#IMOEX

Рынок за несколько месяцев загнал инвесторов в такой блюз, что я считаю уже пора посмотреть на ситуацию в историческом контексте.

Вот он:
1. За 20 лет было 12 таких падений (между 25% и 35% снижения)
2. За этот же срок и обычно после таких снижений было около 14 периодов роста между 50% и 100% (несколько раз было и более 100%, самое частое процентов 60-80)

В рынке постоянно колеблются % ставки, доллар, нефть, налоги, политические риски и все такое. И рынок — их зеркало: как они повернутся в совокупности, так и пойдут цены (ну и настроение людей это усиливает вверх или вниз по тренду, создавая «заскоки» в паники и эйфории)

Сейчас мы в той точке, когда очередной раз по той или иной причине цены снизились, причем за 20 лет было 9 падений чуть больше чем нынешнее (сейчас -30%, а было -30…-34% большинство крупнейших / -2% это дивгэпы этого декабря, они уже запрограммированы).

И что примечательно, на дне многие боятся и продают. Например, сейчас физлица начали активно сокращать свой ранее рекордный лонг фьючерсов на акции.

В такие моменты главное, за что можно зацепиться это тот факт, какие акции впринципе надежные, развиваются и выживут до следующей эйфории.

Сколько денег между паникой и эйфорией? — давайте посчитаем:
— обычно если рост рынка 50-100% в бычий рынок, то многие агрессивные трейдеры забирают больше 100% (посмотрите Пульс за 2023й год — там популярные авторы сделали по 120-180%)
— в неблагоприятный период рынок -30…35%. Я сам с мая потерял 15% примерно (если май взять за 100%)

Ну вот и получается, что если у тебя на пике рынка 100Р, ты падаешь до 85Р, а далее переходишь в 170Р, то за 2 года у тебя +70%. Можно хуже, можно лучше.

А все что в промежутке — это миллион новостей, ахов, вздохов итп: поскольку население России не растет, то основной рост крупнейших акций это небольшой инвестиционный процесс плюс инфляция, девальвация и ещё +20% на эйфории и -20% на панике дают сами люди своим поведением. Именно эти +20 и -20% — самый сок, который грамотный инвестор или трейдер должен использовать.

Продолжить чтение

Подробнее о статье Как торговать наш рынок#мыслиуправляющего#IMOEXРынок за несколько месяцев загнал инвесторов в такой

в картинках#мыслиуправляющего#IMOEX #USDRUBПо факту сегодня откупились под конец дня на баксе

👆👆 в картинках

#мысли_управляющего
#IMOEX #USDRUB

По факту сегодня откупились под конец дня на баксе

Продолжить чтение

Подробнее о статье в картинках#мыслиуправляющего#IMOEX #USDRUBПо факту сегодня откупились под конец дня на баксе

День отчетов инвестбанков#мыслиуправляющегоСегодня на рынке ожесточенная борьба: с утра после 3 дней

День отчетов инвестбанков

#мысли_управляющего

Сегодня на рынке ожесточенная борьба: с утра после 3 дней роста рынок отлился, что в общем-то норма, а потом почти 8 часов медведи давили, и в 25-30 ведущих бумагах был лимитный покупатель (Сбер кто-то целый день откупал).

То есть давят-давят, а кто-то спокойно стоит и откупает. Как перед последним рывком 5 декабря.

При этом фон такой:

(1) Нарышкин говорит, по СВО интциатива за нами. Песков говорит, что поэтому Зеленский не хочет переговоров

(2) Вышли стратегии-2025 от Сбера и ВТБ. ВТБ говорит в 2025 IMOEX цель 3,350 (+31%) плюс дивы / СБЕР дает 2,850 / АТОН 3,550

это огорчило трейдеров: ставка 25% в 2025 году в стратегии Сбера и низкий таргет

(3) Вышел отчет Сбера. Рост прибыли символический, но банк dirty-cheap стоит чуть больше 3 прибылей и 100% заплатит 15.5% дивдоход

Что там важного: рост кредитования очень заметно замедлился — то есть меры ЦБ по охлаждению спроса начали работать

В целом рынок манипулятивный и его словно раскачивают (может конец СВО близко и кто из олигархов хотел собрать позиции — торопится)

Из диалогов с sales-десками брокеров: физлица продают уже 4й месяц суммарно на 80 млрд (это отчет ЦБ), а крупный капитал покупает (сейлзы говорят, что от кэптивных УК, разных фэмили офисов итп идет приток денег).

♻️ Уже третий заход такой: мокнули рынок ниже, денек понабирали позиции — и рост. Потом снова без новостей заныр, ошкурили, и снова вверх.

В общем, у меня складыается впечатление, что если бакс ниже 100 не ныряет, то рынок вырастет. Недаром он еще никогда 2 года подряд не падал: был какой-то кризис, девальвация, и дальше в рублях дороже (в долларах не всегда).

Скорее $= 110-120₽ увидим, если нефть провалится. Уже ведь плохой торговый баланс…

Продолжить чтение

Подробнее о статье День отчетов инвестбанков#мыслиуправляющегоСегодня на рынке ожесточенная борьба: с утра после 3 дней

Пока мне мало что добавить к Пирогам: на рынке акций рост#мыслиуправляющего#IMOEX #TCSG #SBER #GAZR

Пока мне мало что добавить к Пирогам: на рынке акций рост

#мысли_управляющего
#IMOEX #TCSG #SBER #GAZR #YDEX #POSI #MTSB

Сохраняю значительный лонг, наблюдаю за развитием событий.
Из наблюдений:

1. Сегодня дивиденд по Тинькову, он может быть реинестирован в бумагу
2. Газпром начал замечать девальвацию и рост стоимости газа, может перехватить лидерство по росту котировок у СБЕРа
3. Хороший потенциал расти дальше у Яндекса и Позитива
4. Инвесторы не обратили внимание на то, что МТС банк торгуется с P/E около 2х, при этом это чисто розничный банк, так что особенных резервов ждать не стоит и покупка банка окупается за 2-2.5х года, что на мой вкус dirt cheap (ультрадешево)

Индекс прогрызает себе дорогу наверх, держу за него кулачки

Продолжить чтение

Подробнее о статье Пока мне мало что добавить к Пирогам: на рынке акций рост#мыслиуправляющего#IMOEX #TCSG #SBER #GAZR

Новые Пироги: где есть тренд#мыслиуправляющего В свежем выпуске рассуждаем о том, где мы могли бы не

Новые Пироги: где есть тренд?

#мысли_управляющего

В свежем выпуске рассуждаем о том, где мы могли бы не вариться в боковике, а торговать по тренду (биткоин не предлагать — там каждый в меру своей ~~испорченности~~ риска)

Выпуск доступен по ссылкам:

YouTube https://youtu.be/uv87VEyRMh0?si=DJRDTLd2eSsivzsI

VK https://vk.com/video-165214162_456239166?access_key=72fb4230c04db8cf88

Смотрим на 5 активов:

• нефть и доллар (будет ли 120?)
• золото
• природный газ (и не забываем NVTK)
• российские акции (SBER, LKOH, ROSN, YDEX, PLZL, NVTK)
• замещайки (Минфин в игре!)

Ситуация интересная, т.к. в игре Трамп с его любовью к манипулированию ценами на активы.

Можете написать, что вы торгуете на повышение, а что на понижение сейчас 😎

Ну и главное не забываем про решительный настрой на зарабатывание прибыли! Только так и только вперед!

Продолжить чтение

Тема рисунка недели — Год Змеи#lifeМне рисунок понравился. И новогодняя темаp.s.: чтож, это еще и мо

Тема рисунка недели — Год Змеи

Мне рисунок понравился. И новогодняя тема

p.s.: чтож, это еще и мой год впереди:)

Продолжить чтение

Подробнее о статье Тема рисунка недели — Год Змеи#lifeМне рисунок понравился. И новогодняя темаp.s.: чтож, это еще и мо

Конец содержимого

Страниц для загрузки больше нет

Новые записи

Предыдущие записи